Globalisasi Perbankan Syariah

Perbankan syariah selalu memiliki orientasi global.

Banyak akun investasi, terutama di Teluk, dalam mata uang dolar AS.

Karena pembiayaan perdagangan membentuk begitu banyak portofolio aset bank-bank Islam, ada kendaraan alami yang tersedia untuk membiayai perdagangan internasional.

Globalisasi Perbankan Syariah

Ada banyak bank syariah, kelompok bisnis dan rumah investasi yang dikendalikan oleh dua kelompok Islam besar, Directional Movement Index (DMI) dan Al-Baraka (Banking Group), yang memiliki keberadaan di seluruh dunia.

Kekayaan yang berhubungan dengan minyak menyediakan sumber daya modal di balik pendirian banyak bank Islam, dan Islamic Development Bank (IDB) yang berbasis di Jeddah, dan didirikan pada tahun 1974, adalah lembaga pertama yang diuntungkan oleh arus uang minyak.

Pembentukannya dengan dukungan pemerintah Arab Saudi dan Organisasi Kerjasama Islam (OKI) sebagai organisasi multilateral tetap memberikan momentum bagi gerakan perbankan Islam secara umum, diikuti segera sesudahnya oleh kedua lembaga swasta (misalnya, Bank Islam Dubai, 1975, Bank Islam Faisal Mesir, 1977, Bank Islam Bahrain, 1979) dan lembaga-lembaga pemerintah (misalnya, Kuwait Finance House, 1977).

IDB adalah yang pertama dari lembaga keuangan Islam internasional.

Ini terutama merupakan bank antar pemerintah yang bertujuan menyediakan dana untuk proyek-proyek pembangunan di negara-negara anggota.

IDB menyediakan layanan keuangan berbasis biaya dan bantuan finansial bagi hasil bagi negara-negara anggota.

Operasi bebas dari bunga dan secara eksplisit didasarkan pada prinsip-prinsip syariah.

Dari awal ini, IDB telah berkembang menjadi kelompok besar, menggabungkan Islamic Corporation for the Insurance of Investment and Export Credit (ICIEC) menyediakan jasa asuransi dan kredit ekspor, International Statistical Classification of Diseases and Related Health Problems (ICD) menyediakan keuangan perusahaan, keuangan terstruktur dan layanan konsultasi untuk entitas sektor swasta dan proyek-proyek di bidang prioritas utama dengan dampak perkembangan, dan The Islamic Research and Training Institute (IRTI) dengan mandat untuk penelitian dan pelatihan.

Pasar Keduangan Islam Internasional, diciptakan pada tahun 2002 untuk memfasilitasi perdagangan internasional dalam instrumen keuangan Islam di sejumlah pusat keuangan.

Nilai memiliki pusat internasional untuk keuangan Islam dapat diperdebatkan dengan analogi peran pusat keuangan internasional yang dapat bertindak sebagai corong untuk dana tersebut.

Untuk setiap bank yang berpartisipasi dalam pasar seperti itu, dana yang disediakan mungkin berbasis jangka pendek.

Tetapi serangkaian dana jangka pendek seperti itu oleh bank-bank yang berbeda ketika digabungkan akan menunjukkan stabilitas yang lebih besar dan menyediakan sumber daya yang dapat disalurkan ke investasi jangka panjang.

Pada saat yang sama, keberadaan kumpulan sumber daya ini akan menarik kendaraan investasi jangka panjang, dan karenanya bertindak sebagai magnet bagi jalan investasi yang membutuhkan pendanaan.

Dengan demikian pada tingkat agregat, keberadaan pasar akan memungkinkan suksesi jangka pendek surplus untuk ditransformasikan menjadi investasi jangka panjang.

Inilah yang terjadi dengan pasar London dan kredit sindikasi internasional dan banyak proses yang sama dapat terjadi dengan keuangan Islam, meskipun, dalam hal kasus ini, instrumen baru dan inovasi keuangan yang diperlukan harus berbasis ekuitas dan nyata berbasis aset dan bukan instrumen utang.

Sejumlah faktor tampaknya relevan dengan alokasi pusat internasional semacam itu: lingkungan regulasi, rentang pasar, rekam jejak inovasi, ketersediaan layanan pelengkap, keberadaan lembaga asing, zona waktu, bahasa, stabilitas politik dan ekonomi, infrastruktur komunikasi, rezim pajak bisnis, biaya staf dan kantor dan kualitas hidup.

Selain faktor-faktor ini, sebuah pusat keuangan Islam internasional mengangkat isu-isu lebih lanjut seperti kepatuhan terhadap persyaratan syariah dan kemampuan lokasi yang bersangkutan untuk menarik bagian yang cukup besar baik dari uang investasi Islam dan kegiatan pendanaan internasional yang akan memenuhi syarat sebagai Islami dapat diterima.

Tentu saja, tidak perlu hanya satu pusat.

Tidak ada satu pusat di perbankan konvensional (saksi London, New York, Frankfurt, Tokyo, Singapura, Hong Kong) dan tampaknya tidak ada alasan mengapa tidak akan ada beberapa pusat internasional untuk pembiayaan Islam.

Baba berfokus pada tiga.

Dia melihat Bahrain sebagai pusat keuangan Islam global, Malaysia (Kuala Lumpur, Labuan) sebagai pusat regional untuk S.E. Asia, dan London sebagai pusat kegiatan keuangan Islam di Barat.

Asuransi syariah (takaful) telah berkembang seiring dengan ekspansi global perbankan syariah karena bank syariah telah berperan penting dalam pendirian sekitar setengah dari perusahaan takaful dan dalam mempromosikan konsep tersebut.

Sifat bisnis takaful tidak dipahami secara luas, sebagian karena takaful keluarga (asuransi jiwa) sangat berbeda dari bisnis asuransi jiwa konvensional di Amerika Serikat.

Namun ada persamaan yang lebih dekat antara takaful keluarga dan kebijakan unit-linked yang beroperasi di Inggris dan Australia (Lewis, 2005).

Di Amerika Serikat, polis asuransi semacam itu disebut 'variabel masa pakai'.

Ada beberapa perbedaan, terutama dalam nomenklatur di mana penutup usia minimum polis unit-linked menjadi tabarru (sumbangan) dan dana khusus pemegang polis (unit trust atau reksa dana) menjadi akun partisipasi.

Ganti perubahan nama ini dan struktur dasarnya sangat mirip, dengan perbedaan dalam pembayaran dan aturan pewarisan dan metode investasi yang sejalan dengan hukum Islam.

Perbedaan penting lainnya adalah takaful beroperasi lebih seperti asuransi bersama dengan perusahaan takaful yang menangani investasi, bisnis, dan administrasi.

Ada juga tiga model berbeda yang mengatur hubungan antara peserta dan operator.

Ini adalah ta'awuni (asuransi kooperatif), wakalah (agensi) dan tijari (bisnis/komersial) yang beroperasi di negara-negara Islam yang berbeda.

Meskipun ketiganya sejalan dengan prinsip syariah, perbedaan ini dapat menghambat pengembangan pasar takaful global.

Ada lebih dari enam juta Muslim yang tinggal di Amerika Serikat, hampir dua juta di Inggris, dan mungkin sepuluh juta lainnya di seluruh Eropa.

Sejumlah lembaga Islam telah tumbuh untuk menyediakan komunitas ini dengan layanan keuangan dengan cara yang dapat diterima secara Islam.

Karena situasi keuangan yang relatif kaya dari beberapa Muslim ini, dan aspirasi mereka untuk mengikuti pilihan gaya hidup banyak warga mereka, keuangan perumahan telah menjadi bagian besar dari operasi lembaga-lembaga keuangan ini.

Untuk menyesuaikan dengan hukum Islam, keuangan ini telah disediakan dalam sejumlah cara yang sesuai syariah seperti ijarah (leasing) dan musyarakah yang berkurang (keuangan partisipasi).

Lembaga-lembaga Islam juga menawarkan layanan investasi, meskipun banyak dari ini ditujukan untuk klien internasional di Teluk daripada pelanggan lokal.

Pertumbuhan orientasi internasional ini adalah salah satu cara di mana London khususnya telah muncul sebagai pusat keuangan Islam.

Iklan Atas Artikel

Iklan Tengah Artikel 1

Iklan Tengah Artikel 2

Iklan Bawah Artikel