Sifat Jasa/Bisnis Keuangan Islam

Para pemain utama dalam industri keuangan termasuk bank komersial Islam, bank investasi Islam dan lembaga keuangan Islam non-perbankan lainnya, dana Islam dan unit trust, pemain pasar modal dan utang, dana ziarah dan lembaga koperasi lainnya dan perusahaan Takaful.

Sifat Jasa/Bisnis Keuangan Islam

Kerangka peraturan untuk lembaga-lembaga ini berbeda di negara yang berbeda.

Sementara bank dan lembaga non-perbankan seperti bank investasi kebanyakan dikelola oleh bank sentral, bisnis pasar modal dan hutang, dana, unit trust, modal ventura, dll., diatur oleh Komisi Sekuritas dan Bursa di yurisdiksi masing-masing.

Tetapi mungkin ada beberapa perbedaan kecil dalam pengaturan peraturan di berbagai yurisdiksi.

Lembaga keuangan Islam (LKI) memperoleh dana dari sejumlah sumber, yang meliputi: ekuitas pemegang saham, simpanan umum atau investasi pelanggan, pinjaman antar bank dan, dalam beberapa kasus, bank sentral.

Basis untuk mobilisasi dana adalah Mudharabah dan Wakalatul Istismar (agen).

Deposito investasi tidak terbatas atau dibatasi didasarkan pada prinsip Syirkah, sedangkan giro biasanya disimpan sebagai pinjaman dan tidak berhak atas pengembalian apa pun.

Manajemen Kumpulan Deposit dan Investasi


Untuk tujuan investasi dana, LKI memelihara kumpulan umum dan terpisah atau portofolio umum dan individu.

Volume setoran investasi menentukan strategi investasi bank.

Jika penabung tidak mau mengambil risiko, bank juga harus menghindari risiko, berinvestasi dalam moda dan jalan yang tidak berisiko.

Mengingat profil risiko, profitabilitas, dan likuiditas para deposan, mereka harus berinvestasi melalui mode PLS dalam usaha berisiko tinggi dan melalui mode penciptaan utang dalam investasi berisiko rendah.

Mereka juga harus menggunakan dana di pasar keuangan dan menghasilkan pendapatan berbasis biaya melalui manajemen investasi dan layanan.

Aset pembiayaan bank syariah dikelompokkan ke dalam kumpulan investasi yang berbeda sehubungan dengan sumber dana.

Dana dan aset pembiayaan dapat dialokasikan ke kumpulan investasi berikut:
  • Kumpulan simpanan umum (mata uang domestik atau asing).
  • Skema pembiayaan kembali bank sentral (seperti skema pembiayaan kembali ekspor syariah dari Bank Negara Pakistan).
  • Kumpulan lembaga keuangan/keuangan.
  • Kumpulan ekuitas.
  • Kumpulan pelanggan tertentu.
Kumpulan di atas dikelola di Kantor Pusat atau Kantor Area bank.

Auditor internal dan/atau penasihat Syariah harus mengambil langkah-langkah berikut untuk memastikan kepatuhan Syariah terhadap manajemen simpanan sehubungan dengan investasi oleh bank syariah:
  • Membedakan antara berbagai jenis simpanan yang ditawarkan oleh bank dalam berbagai skema dan untuk memastikan bahwa rasio bagi hasil/kerugian telah diberikan dan bobot yang diberikan berdasarkan tenor deposito dan diungkapkan kepada para deposan; menetapkan bobot berbeda berdasarkan ukuran akun dari jangka waktu yang sama, meskipun diizinkan dengan pengungkapan yang tepat untuk semua deposan, harus secara umum tidak dianjurkan, karena dapat menyebabkan favoritisme dan ketidakadilan. Juga harus dipastikan bahwa laba dialokasikan menggunakan konsep produk harian dan sistem bobot.
  • Memastikan bahwa bank belum memastikan pengembalian tetap kepada individu atau kelompok penabung mana pun; jika ada kurs yang diproyeksikan telah dikutip; hal yang sama harus tunduk pada penyesuaian berdasarkan kinerja aktual dari kumpulan simpanan umum atau terbatas yang relevan. Sebagai contoh, sebuah bank syariah dapat memberi tahu klien korporat mana pun bahwa mereka akan menginvestasikan depositnya dalam aktivitas Ijarah dan Murabahah, di mana ia akan mendapatkan pengembalian/sewa tetap. Tetapi karena mungkin ada beberapa wanprestasi, dan karenanya kehilangan biaya dana untuk bank, dan bank mungkin juga harus menanggung beberapa biaya terkait kepemilikan dalam sewa, mungkin tidak mungkin untuk memberikan pengembalian pra-tetap; auditor syariah harus memastikan bahwa semua masalah tersebut telah ditangani dengan benar sehubungan dengan semua kumpulan yang dikelola oleh bank. Dalam kasus sejumlah besar kumpulan, mereka mungkin menggunakan metode pengambilan sampel. Mereka mungkin ingin memperoleh korespondensi bank dengan akun bernilai tinggi untuk memastikan bahwa tidak ada pengembalian tetap yang dilakukan dengannya.
  • Auditor juga dapat memilih sampel transaksi yang dipesan di bahwa berbagai kumpulan dan mendapatkan perjanjian masing-masing untuk memeriksa bahwa dokumentasi dan perjanjian yang disetujui untuk berbagai kegiatan telah digunakan atau ada beberapa penyimpangan.
  • Juga harus dipastikan bahwa bank melakukan tanggung jawab fidusia sebagai Mudharib dan Rabbul Mal dalam kasus di mana simpanan disimpan berdasarkan Syirkah dan tanggung jawab yang terkait dengan lembaga dalam kasus di mana simpanan didasarkan pada basis Wakalatul Istismar. Setoran remuneratif tidak boleh diambil sebagai pinjaman oleh bank.
  • Jika dana bank sendiri diinvestasikan bersama dengan para deposan di berbagai kumpulan, harus dipastikan bahwa keuntungan yang diperoleh selama periode tersebut telah didistribusikan antara bank dan deposan dan di antara para deposan sesuai ketentuan yang disepakati. Setelah distribusi keuntungan dibuat antara bank dan kumpulan, bank dapat menyumbangkan sebagian dari keuntungannya sendiri ke kumpulan mana pun, asalkan tidak disetujui sebelumnya dengan anggota penabung/kumpulan.

Pemilihan Mode untuk Pembiayaan


Penyebaran dana masih menjadi masalah utama bagi LKI karena mereka tidak memiliki produk vanilla untuk memenuhi kebutuhan pelanggan mereka.

Bank syariah perlu fokus pada mode yang paling sesuai dengan kebutuhan pelanggan.

Setelah seorang pelanggan mendekati bank, mereka perlu mengevaluasi persyaratannya dan menawarkan produk sebaik mungkin.

Menggunakan Murabahah atau Ijarah untuk setiap jenis kebutuhan tidak layak atau tidak dianjurkan.

Misalnya, Murabahah bukan mode yang tepat untuk menyediakan pembiayaan untuk pembelian tebu.

Demikian pula, mungkin tidak layak untuk perumahan atau investasi jangka panjang lainnya di negara-negara dengan tingkat inflasi yang tinggi.

Ijarah mungkin tidak layak untuk proyek-proyek yang mengandung risiko aset, pasar, dan pihak lawan, terutama untuk pembiayaan proyek jangka panjang.

Selain itu, Murabahah dan Ijarah mungkin tidak memberikan margin keuntungan yang lebih baik bagi bank.

Oleh karena itu, bank syariah perlu mengevaluasi fleksibilitas yang tersedia dalam mode keuangan lain.

Diversifikasi adalah strategi terbaik untuk bank mana pun - bank syariah atau konvensional.

Ini membantu mereka dalam menyediakan layanan pelanggan yang lebih baik dan mendapatkan margin keuntungan yang lebih baik.

Gambaran singkat tentang fitur bisnis dasar dari mode keuangan Islam diberikan di bawah ini:
  • Murabahah: Bank Islam membeli barang dan menjualnya dengan margin keuntungan; bank harus mengambil risiko yang terkait dengan kepemilikan sampai barang dijual kepada pelanggan; risiko aset ditransfer ke klien pada saat eksekusi Murabahah; ada risiko lebih sedikit dan pengembalian tetap; biasanya untuk pembiayaan jangka pendek.
  • Ijarah: Bank-bank Islam membeli aset yang tidak dapat dikonsumsi dan menyewakannya, mendapat risiko dan hadiah atas kepemilikan aset tersebut; kondusif untuk pembentukan aset tetap dan investasi jangka menengah dan panjang; bank adalah "akumulator" (jika menyimpan aset dalam kepemilikannya) atau "distributor" (jika mentransfer kepemilikan dan risiko melalui sekuritisasi); pengembalian bisa tetap atau mengambang tetapi risiko yang terkait dengan aset tetap ada di bank hingga berakhirnya Ijarah. Ijarah paling cocok untuk membiayai sektor publik dan perusahaan besar, asalkan mereka memiliki aset yang dapat digunakan yang tidak dibebani, dan ini dimungkinkan melalui penerbitan sertifikat dan Sukuk Ijarah.
  • Salam: penjualan di muka dengan pembayaran di muka penuh; memenuhi kebutuhan penjual dengan memberinya dana yang dapat ia gunakan di mana saja dan menawarkan pembeli aset bisnis yang menguntungkan. Ini memiliki potensi besar, terutama di bidang pertanian, industri berbasis agro dan pembiayaan biaya overhead perdagangan dan industri; dapat digunakan untuk jangka pendek dan, dalam kasus-kasus tertentu, untuk pembiayaan jangka menengah.
  • Istishna: juga penjualan berjangka dengan pesanan untuk membuat atau membangun aset dengan spesifikasi yang diberikan. Ini memiliki fleksibilitas pembayaran harga, yang dapat langsung, ditangguhkan atau dicicil. Karena pembuatan atau konstruksi juga tergantung pada upaya pribadi dan komitmen penjual/pabrikan, Istishna memiliki fleksibilitas tambahan untuk mengendalikan keterlambatan penyerahan aset oleh penjual.
  • Musyarakah/Mudharabah: sangat cocok untuk transaksi perdagangan berbasis konsinyasi, untuk pembiayaan proyek jangka pendek, menengah dan panjang, pembiayaan impor, pembiayaan ekspor pra-pengapalan dan pembiayaan modal kerja. Pembiayaan proyek dapat dilakukan berdasarkan Musyarakah melalui penerbitan TFC atau Sukuk.
  • Diminishing Musharakah: untuk pembiayaan aset tetap seperti rumah, kendaraan bermotor, mesin, dll. Secara khusus, sangat cocok untuk membiayai pembelian, konstruksi dan renovasi rumah dan bangunan komersial. Ini mungkin juga melibatkan pengaturan "penjualan dan penyewaan kembali" dalam kasus-kasus di mana properti sudah menjadi milik pelanggan.

Tenor Pembiayaan


Analisis arus kas pelanggan sangat penting dalam perbankan Islam untuk menentukan jangka waktu pembiayaan bagi setiap klien.

Dalam perbankan konvensional, bankir dan pelanggan fokus pada suku bunga dan mendapatkan pembiayaan bahkan dalam skenario di mana arus kas proyek tidak sesuai dengan kapasitas pembayaran.

Pelanggan percaya bahwa mereka akan mengelolanya melalui rollover dan fasilitas terkait lainnya.

Meskipun pendekatan ini tidak dianggap bijaksana, bahkan menurut aturan keuangan konvensional, ia dapat bekerja dalam kasus-kasus individual.

Di sisi lain, ini bunuh diri dalam keuangan Islam, terutama karena bank Islam tidak dapat mengklaim kerusakan yang dilikuidasi terhadap hilangnya biaya dana dalam kasus gagal bayar.

Jika situasinya tidak dikelola dengan baik, bank akan menghadapi masalah dalam pembayaran oleh pelanggannya.

Karena itu, jangka waktu fasilitas pembiayaan harus ditentukan dengan hati-hati setelah berkonsultasi dengan pelanggan.

Kepatuhan Syariah dan Kontrol Syariah Internal


Memastikan kepatuhan Syariah adalah pekerjaan paling penting dalam perbankan Islam.

Kegagalan dalam hal ini dapat menyebabkan risiko sistemik bagi perbankan syariah dan hilangnya pendapatan bagi bank mana pun.

Audit harus dilakukan dengan interval teratur untuk memastikan kepatuhan Syariah.

Auditor internal harus mengidentifikasi kesenjangan dalam proses pembiayaan dan departemen operasi harus memperbaiki dan mengubah produk dan prosedur.

Pedoman kepatuhan Syariah harus dikeluarkan dalam format khusus dengan masing-masing program produk sehingga audit Syariah dapat dilakukan secara sistematis.

Pengembang dan pelaksana produk harus mengadopsi kebijakan belajar dan meningkatkan dari kesalahan.

Tujuan lain dari audit adalah pendidikan anggota staf.

Dewan bank syariah harus memainkan peran penting dalam hal ini.

Mereka harus berada dalam posisi untuk menawarkan rekomendasi tentang bagaimana mengubah struktur yang diusulkan dari produk apa pun untuk membuatnya layak dan kompatibel dengan Syariah.

Mereka harus menyelesaikan dokumen mode dan perjanjian untuk mode pembiayaan dan mencoba untuk memastikan bahwa bank mengikuti mereka dalam semua transaksi mereka, secara tertulis dan semangat.

Setiap kali situasi muncul di mana ada kesulitan dalam menerapkan salah satu format, manajemen harus membawa masalah tersebut ke pemberitahuan dewan Syariah untuk menyelesaikan masalah terkait.

Personil bank syariah sering dilatih dalam perbankan konvensional dan tidak terbiasa dengan perbankan Islam.

Karena perbankan Islam masih dalam proses evolusi, bahkan manajemen senior mungkin tidak berpengalaman atau mutakhir dalam penerapan terbaru dari prinsip-prinsip Syariah.

Secara tidak sengaja, mereka mungkin gagal menjalankan resolusi dewan Syariah mereka.

Untuk alasan ini, dewan mungkin ingin memeriksa transaksi bank secara terperinci dan memberikan saran di mana mereka dapat ditingkatkan untuk kompatibilitas dengan prinsip-prinsip Islam.

Ini tidak hanya akan memastikan bahwa bank beroperasi sesuai dengan hukum Islam, tetapi juga akan memberikan dewan Syariah itu sendiri kesempatan untuk mendapatkan wawasan yang lebih dalam tentang masalah-masalah praktis yang muncul.

Selain itu, baik staf dan manajemen akan diberi kesempatan untuk meningkatkan pemahaman dan kompetensi mereka.

Demikian pula, sebagian besar aset bank syariah dapat terdiri dari investasi dalam ekuitas/pasar modal.

Dewan Syariah harus memastikan kepatuhan kriteria untuk investasi bank syariah di saham, ekuitas, Sukuk dan jalan bisnis lainnya.

Aspek kontrol Syariah ini harus mencakup larangan investasi di perusahaan dengan lini bisnis yang tidak dapat diterima, yang menghasilkan produk terlarang dan menyediakan layanan terlarang seperti:
  • Minuman beralkohol dan produk tembakau.
  • Toko grosir yang menjual barang-barang Haram.
  • Restoran, kasino, dan hotel dengan bar untuk kegiatan yang dilarang.
  • Layanan hiburan dan rekreasi yang kemungkinan melibatkan kegiatan tidak senonoh.
  • Lembaga keuangan yang berurusan dengan bunga.
  • Perusahaan yang: - rasio pendapatan bunga lebih dari (5)%; - rasio utang (leverage) lebih dari (10-33)%; - total aset tidak likuid kurang dari 10-33% dari total asetnya.
Jika investasi dilakukan dalam ekuitas perusahaan tersebut, Haram atau pendapatan terkait bunga harus diberikan kepada badan amal dan dewan Syariah harus memastikan kreditnya ke Akun Amal.

Kontrol Syariah Sehubungan dengan Berbagai Mode

Untuk memastikan kepatuhan Syariah, dewan Syariah harus menetapkan kontrol tertentu untuk mode yang digunakan masing-masing bank, terutama dalam hal produk yang biasa digunakan seperti Murabahah dan Ijarah, yang rentan digunakan sebagai pintu belakang bunga.

Murabahah dalam berbagai barang mungkin melibatkan aspek-aspek berbeda yang membutuhkan pengawasan ketat, misalnya Murabahah dalam barang tahan lama, saham perusahaan saham gabungan, terutama ketika transaksi melibatkan perjanjian agen sisi ganda (klien ditunjuk sebagai agen untuk membeli aset atas nama bank) dan juga memberikan dana untuk pembayaran kepada pemasok), Tawarruq dan produk sampingan lainnya dari mode Islam utama.

Kami menguraikan kontrol internal sehubungan dengan beberapa mode yang umum digunakan di bawah ini.

Murabahah - Kontrol Syariah Internal

  1. Departeman Pengadilan Internal/Dewan Syariah harus memastikan bahwa akuntansi di Murabahah dibuat serupa dengan transaksi perdagangan, bukan transaksi keuangan. Dalam hal ini, Standar Akuntansi AAOIFI tentang Murabahah dapat dikonsultasikan atau mungkin ada adaptasi dengan mengingat standar akuntansi internasional dan praktik bisnis lokal. Beberapa bank hanya mencatat pencairan jumlah total termasuk mark-up. Ini bertentangan dengan substansi Murabahah yang mematuhi Syariah.
  2. Untuk memastikan bahwa bank tidak terlibat dalam rollover transaksi Murabahah, kontrol internal yang ketat harus diterapkan. Harga barang tidak dapat diubah jika pelanggan tidak membayar tepat waktu. Dengan demikian, tidak ada prospek untuk rollover transaksi Murabahah. Namun demikian, harus juga diingat bahwa fasilitas master Murabahah bahwa bank menyetujui klien sebagai MoU, memerlukan beberapa transaksi Murabahah, dan jika perlu untuk memperpanjang kredit, Murabahah baru harus dimulai terhadap barang baru dengan penawaran dan penerimaan yang baru serta proses perdagangan yang lengkap. Namun, beberapa bank menggunakan pengaturan ini di mana mereka mencairkan jumlah yang harus dibayar oleh klien mereka terhadap Murabahah baru (only book entries), mengkreditkan jumlahnya ke akun klien dan kemudian menerbitkan rekeningnya ke Murabahah lama. Dalam beberapa kasus, bank mungkin tidak membuat bahkan book entry untuk Murabahah baru dan mungkin ada rollover sederhana dari Murabahah sebelumnya, termasuk piutang sebelumnya ditambah mark-up untuk bentuk baru. Dewan Syariah harus membatasi bank dari operasi tersebut. Pengembalian rollover seperti itu harus masuk ke Akun Amal.
  3. Klien yang dibayar sejumlah untuk pembelian komoditas atas nama bank tidak boleh membeli komoditas untuk waktu yang lama dan menggunakan dana untuk arbitrage atau aset lain yang mungkin tidak diizinkan, mis., untuk pembelian efek berbasis bunga atau saham perusahaan berbasis bunga. Oleh karena itu, harus dipastikan bahwa klien membeli komoditas dalam waktu maksimum yang diberikan dan memberikan pernyataan kepada bank. Ini juga dapat ditunjukkan dalam perjanjian agensi bahwa dana yang diberikan adalah Amanah dan penggunaannya untuk tujuan yang tidak sah tidak diizinkan oleh Syariah. Dewan Syariah juga dapat menyarankan bank untuk melakukan pembayaran langsung ke pemasok.
  4. Juga harus dipastikan bahwa barang yang dibeli oleh klien di Murabahah untuk Purchase Orderer ada pada saat penawaran dan penerimaan - yaitu belum dikonsumsi oleh klien dalam siklus produksinya. Untuk tujuan ini, bank harus mengidentifikasi waktu di mana deklarasi harus dibuat oleh klien sehubungan dengan berbagai barang.
  5. Meskipun hak hukum tidak diperlukan dari sudut pandang Syariah dan transfer kepemilikan yang sederhana mengalihkan risiko dan hadiah kepada pembeli, untuk Murabahah asli, direkomendasikan bahwa kepemilikan tersebut dialihkan ke bank dalam bentuk bukti dokumenter apa pun. Tetapi bank, untuk menghindari pembayaran biaya transfer, membeli barang-barang atas nama klien; dengan demikian, mereka tidak menjadi pemilik barang dengan cara apa pun. Dewan Syariah harus memastikan bahwa bukan hanya title barang atas nama bank pada saat penjualan kepada klien, tetapi juga bank menanggung semua risiko dan hadiah terkait kepemilikan hingga barang tersebut dijual kepada klien. Ini mengurangi kemungkinan membuat Murabahah menjadi pintu belakang untuk bunga.
  6. Juga harus dipastikan bahwa semua persyaratan dokumentasi, terutama jika klien juga merupakan agen bank, terpenuhi dengan baik. Dewan tidak boleh mengizinkan perubahan apa pun dalam format perjanjian master Murabahah tanpa persetujuan sebelumnya.
  7. Mark-up harus dibebankan pada saat bank menjual komoditas secara kredit kepada klien dan bukan sejak tanggal pencairan dana kepada pemasok atau kepada klien (sebagai agen). Setiap bagian dari mark-up tidak boleh merujuk pada periode intervening, mis., antara pencairan dana dan deklarasi/penerimaan oleh bank. Oleh karena itu, bank syariah harus menghitung keuntungan Murabahah mereka sejak tanggal mereka menjual komoditas kepada klien. Namun, mereka dapat menerapkan tarif apa pun dengan berkonsultasi dengan pelanggan.
  8. Dewan Syariah harus menerapkan kontrol yang efektif untuk memastikan bahwa bank tidak menggunakan teknik pembelian kembali dalam kasus transaksi Murabahah. Perusahaan tempat barang dibeli untuk dijual dengan dasar Murabahah seharusnya tidak menjadi sister concerns dari perusahaan pelanggan, yaitu pangsa pelanggan dalam kepemilikan perusahaan tersebut tidak boleh lebih dari 50%.
  9. Bank, setelah pembiayaan, biasanya mengambil demand promissory notes (DP Notes) dari klien. Karena pembiayaan bank syariah didasarkan pada kontrak perdagangan/leasing yang mendasari, mereka harus mendapatkan DP notes hanya setelah melaksanakan penjualan Murabahah dan penciptaan kewajiban, mis., setelah penjualan barang. Jika note seperti itu diperlukan pada saat pencairan demi keamanan, dapat berupa jumlah pokok saja, yaitu tidak termasuk mark-up atau margin keuntungan.
Auditor juga harus melihat keseluruhan atau perjanjian induk, semacam MoU, antara bank dan pembeli/pelanggan, di mana bank berjanji untuk menjual atau pembeli berjanji untuk membeli komoditas dari waktu ke waktu pada tingkat laba yang disepakati ditambahkan ke biaya.

Beberapa dewan Syariah juga memungkinkan dalam struktur Murabahah penggunaan Tawarruq, yaitu klien yang menjual barang-barang di pasar yang dibeli dari bank untuk mendapatkan uang tunai untuk segala konsumsi atau kegiatan bisnis.

Dalam hal ini, dewan Syariah harus memastikan bahwa proses Murabahah asli selesai, memenuhi hal-hal mendasar Syariah, dan bahwa uang tunai yang direalisasikan oleh klien ditujukan untuk setiap bisnis/tujuan Halal.

Berkenaan dengan dokumentasi di Murabahah, auditor harus memastikan bahwa bank telah menerima faktur yang tepat untuk barang dan telah menerima pengiriman aset baik dengan sendirinya atau melalui agen yang berwenang untuk tujuan ini.

Tanggal faktur tidak boleh lebih dari tanggal pernyataan klien yang bertindak sebagai agen.

Penjualan disimpulkan ketika bank menerima penawaran, dimana kepemilikan, serta risiko yang berkaitan dengan aset, ditransfer ke pelanggan.

Ijarah - Kontrol Syariah Internal

Moda utama lain yang digunakan bank syariah adalah Ijarah, bersama dengan variannya seperti bagian leasing dari Diminishing Musharakah dalam pembiayaan aset tetap tahan lama.

Berikut ini mungkin beberapa kontrolnya:
  1. Dewan Syariah harus memastikan bahwa hak kepemilikan aset sewaan ditransfer ke bank, yaitu lessor. Jika melibatkan impor, bank harus mengimpor atas namanya secara langsung atau melalui agen/klien. Telah diamati bahwa untuk menghindari beberapa pajak/biaya, aset diimpor atas nama klien/penyewa. Ini tidak disarankan dan minimum yang harus dipastikan adalah bahwah "counter deed" harus ditandatangani antara bank (lessor) dan klien (lessee) untuk mengalihkan kepemilikan ke lessor.
  2. Jika aset yang diidentifikasi akan disewa, mis., model mobil Toyota 2007 yang diproduksi oleh perusahaan ABC, harus dipastikan bahwa bank memperoleh kepemilikan sebelum menandatangani perjanjian Ijarah yang sebenarnya. Sebelum itu hanya akan menjadi "janji untuk penyewa".
  3. Aset Ijarah, masa sewa dan sewa harus didefinisikan dengan benar. Juga perlu dilihat bahwa penggunaan aset yang dimaksudkan diperbolehkan.
  4. Dalam situasi di mana floating rental ditentukan, sewa pertama harus ditentukan dan kemudian patokan tertentu diterapkan untuk penentuan future rental bersama dengan floor and cap yang tepat. Selain itu, sewa untuk periode selanjutnya harus disepakati dalam nilai absolut sebelum awal periode.
  5. Harus dipastikan bahwa asuransi konvensional tidak diambil, terutama ketika Takaful tersedia.
  6. Ijarah dan Bai' adalah jenis transaksi yang sepenuhnya berbeda dalam hal implikasinya bagi pihak-pihak yang terlibat. Oleh karena itu, dua transaksi tidak boleh dicampur sedemikian rupa sehingga esensi Syariah masing-masing tidak terpenuhi. Pengalihan kepemilikan kepada penyewa tidak boleh menjadi kondisi integral dari perjanjian sewa. Ini bisa berupa usaha atau janji sepihak, tidak mengikat pihak lain. Kontrak terpisah harus dibuat untuk pengalihan kepemilikan aset kepada klien pada akhir masa sewa.
  7. Dewan Syariah harus memastikan bahwa biaya yang berkaitan dengan pembelian dan kepemilikan aset ditanggung oleh bank. Dengan demikian, pengeluaran yang diperlukan untuk mempertahankan keseluruhan korpus aset adalah tanggung jawab lessor.
  8. Sesuai Standar Akuntansi AAOIFI untuk Ijarah, akuntansi untuk pembiayaan berbasis Ijarah harus serupa dengan sewa operasi dan bukan sewa pembiayaan.
  9. Harus dipastikan bahwa jika sewa diterima di muka, hal yang sama tidak dapat diperlakukan sebagai pendapatan bank, bahkan jika periode akuntansi berakhir. Auditor harus memeriksa pesanan pengiriman untuk memastikan bahwa aset telah diserahkan pada saat dimulainya masa sewa dan akrual sewa.
  10. Sanksi apa pun yang diterima oleh bank dalam kasus gagal bayar atau keterlambatan pembayaran sewa harus diberikan kepada badan amal, sebagaimana disetujui oleh dewan Syariah.

Mode Lain - Kontrol Syariah Internal

Demikian pula, untuk semua mode lain yang menggunakan bank Islam, dewan Syariah harus mengidentifikasi kontrol minimum yang harus dipastikan untuk menjaga kesucian produk bisnis Islam.

Misalnya, dalam Diminishing Musharakah, berbagai dokumen terkait dengan penciptaan kemitraan, penyewaan, dan penjualan unit ke pihak lain harus dapat ditegakkan secara independen.

Semua biaya yang berkaitan dengan kepemilikan harus ditanggung oleh pihak-pihak dalam proporsi kepemilikan mereka.

Jika aset yang dibeli bersama tidak dapat disewa (seperti sebidang tanah terbuka), ia tidak dapat disewa untuk membebankan biaya sewa, karena hanya aset komersial dan hanya dapat memberikan keuntungan setelah penjualannya.

Jika aset komersial terlibat, sifat kemitraan akan menjadi milik Shirkatul'aqd dan unit dapat dijual hanya di pasar atau nilai yang disepakati pada saat penjualan.

Demikian pula, mereka tidak dinilai kembali hanya dengan mengingat nilai aktualnya, dan jika dinilai bahwa unit akan dinilai kembali oleh ()% per bulan/tahun, tanpa memperhatikan nilai aktual, transaksi akan menjadi riba.

Dalam hal perjanjian Musyarakah untuk pembiayaan, tingkat keuntungan diproyeksikan dalam perjanjian dengan pelanggan di sisi aset.

Departemen Syariah perlu memastikan bahwa pembayaran ke bank-bank di bawah kurs yang diproyeksikan tunduk pada prosedur penyesuaian akhir yang disetujui.

Perlakuan kerugian, jika ada, oleh manajemen bank juga sangat penting dan harus dipastikan bahwa kerugian ditanggung oleh mitra dalam proporsi bagian mereka dalam investasi bersama.

Selanjutnya, investasi dalam saham perusahaan saham gabungan harus tunduk pada kriteria penyaringan yang disetujui oleh dewan Syariah dan dalam kasus setiap ketidakpatuhan, pendapatan dividen atau keuntungan modal dari investasi yang tidak sesuai dengan Syariah harus diserahkan ke Akun Amal.

Penempatan bank syariah dengan lembaga lain harus hanya berdasarkan salah satu pangkalan yang sesuai dengan Syariah dan setiap pendapatan dari penempatan yang tidak sesuai dengan Syariah harus disumbangkan untuk amal.

Juga harus dipastikan bahwa bank memenuhi persyaratan pengungkapan yang diperlukan dan laba didistribusikan di antara pemegang saham dan berbagai kategori deposan sesuai dengan kriteria/rasio/pembobotan yang telah diungkapkan.

Akhirnya, penggunaan dana amal harus diawasi oleh dewan Syariah.

Umumnya, diserahkan kepada bank syariah sendiri untuk siapa dan bagaimana mereka mengucurkan dana tersebut.

Namun, jika regulator di masing-masing negara tidak menyarankan prosedur/jalan untuk pencairan dana amal, dewan Syariah harus memastikan bahwa ini digunakan untuk mengangkat orang miskin atau untuk proyek kesejahteraan sosial di masing-masing ekonomi/masyarakat dan tidak digunakan untuk tujuan lain yang tidak sesuai dengan prinsip Syariah.

Kontrol Operasional


Aset bank syariah biasanya berbasis risiko.

Mereka dapat membiayai proyek berdasarkan partisipasi ekuitas dan pembagian keuntungan di samping mode perdagangan dan leasing berbasis utang.

Oleh karena itu, kesehatan operasi mereka membutuhkan jenis kontrol yang lebih dari sekadar memastikan solvabilitas debitur.

Untuk memastikan kesehatan operasional, regulator perlu melakukan prosedur berikut:
  1. Penerapan standar akuntansi terkonsolidasi dan dapat diterima cocok untuk mode pembiayaan Islam.
  2. Tinjauan operasi pembiayaan proyek untuk memastikan kesehatan kinerja bank dalam menyiapkan studi kelayakan dan evaluasi serta tindak lanjut pelaksanaan proyek.
  3. Evaluasi kinerja bank dalam memantau dan mengendalikan perusahaan yang dibiayai dengan cara partisipasi ekuitas. Ini juga termasuk melihat kemampuan bank untuk menangani masalah yang dihadapi perusahaan, dan memberikan mereka bantuan teknis yang diperlukan.

Masalah Struktural

  1. Lebih baik setiap aspek struktur transaksi diklarifikasi oleh dewan Syariah.
  2. Mungkin juga terjadi di perbankan Islam bahwa sedikit perubahan dalam aliran proses dapat menyebabkan transfer ke amal dari seluruh pendapatan karena ketidakpatuhan Syariah. Karena itu, semua masalah yang berkaitan dengan struktur transaksi/produk harus diklarifikasi terlebih dahulu dengan penasihat Syariah/dewan Syariah.
  3. Karena LKI harus berurusan dengan barang dan aset berwujud, mereka dapat dengan tepat mengubah struktur bisnis mereka, memungkinkan mereka memenuhi persyaratan Syariah.

Risiko Asimetris dan Masalah Bahaya Moral

  1. Risiko asimetris muncul dari asimetri informasi yang terjadi bila satu pihak dalam suatu transaksi memiliki informasi yang lebih atau lebih baik daripada pihak lainnya - yang juga disebut dengan informasi asimetris.
  2. Bahanya moral adalah nama yang diberikan pada peningkatan risiko perilaku bermasalah (tidak bermoral), dan dengan demikian hasil negatif karena orang yang menyebabkan masalah tidak menderita konsekuensi penuh (atau apa pun), atau mungkin benar-benar mendapat manfaat. Kekhawatiran seperti itu biasanya muncul dalam konteks kontrak seperti Takaful dari aset yang dibiayai.
  3. Mode keuangan Islam memberikan hak/kewajiban tertentu kepada kedua belah pihak. Bankir perlu memahami hak dan kewajiban ini secara rinci. Sebagai contoh, di Ijarah, klien dapat berhenti menggunakan asetnya sendiri, meminta bank untuk mengambil kembali aset tersebut dan menolak untuk membeli aset pada harga yang diberikan oleh bank, terlepas dari janjinya. Prinsip-prinsip Ijarah sebenarnya memungkinkan dia untuk melakukannya, tetapi bank harus melihat di awal bagaimana mengurangi risiko tersebut atau mengatasi kemungkinan masalah. Mengambil sejarah masa lalu klien dalam hal masalah keuangan bisa bermanfaat.

Dokumentasi

Dokumentasi dalam perbankan syariah adalah bidang yang sangat penting yang perlu difokuskan.

Persiapan dan pengembangan dokumen yang tepat untuk berbagai kontrak dan pelaksanaan yang memadai dapat menyelamatkan bank dari banyak kerugian yang tidak terduga selama bisnis.

Misalnya, klien ingin mengimpor sesuatu di bawah sistem L/C, membutuhkan bantuan bank hanya untuk membuka L/C dan tidak ingin mendapatkan keuangan dari bank.

Dalam kasus seperti itu, jika bank belum mengambil full cover di muka, mungkin akan bermasalah jika klien tidak membayar tepat waktu, sementara akun Nostro bank telah didebit.

Sekarang bank tidak dapat melakukan apa-apa dan harus menderita kerugian selama periode pembayaran oleh klien.

Perjanjian keagenan dengan klien, jika dilakukan pada saat pembukaan L/C, dapat menyelamatkan bank dari kerugian, karena dapat melakukan Murabahah dengan klien, yang mencakup biaya dana untuk fasilitas kredit yang disediakan oleh klien.

Urutan dan waktu berbagai dokumen sangat penting dan harus dijaga dengan baik.

Perjanjian fasilitas utama sehubungan dengan berbagai mode adalah dokumen dasar yang harus mencakup semua aspek dari fasilitas terkait.

Untuk melakukan ini secara efektif, semua staf bank yang relevan harus dilatih untuk melaksanakan dokumentasi dengan cara yang tepat.

Kerangka Hukum

Masalah dengan perbankan Islam adalah kesesuaian dengan kerangka hukum dalam mode.

Tidak seperti perbankan konvensional, produk perbankan syariah mungkin membutuhkan rekayasa ulang yang lengkap dengan sedikit perubahan dalam kerangka hukum, yang mana bank syariah dapat memperoleh bimbingan regulator.

Ada kemungkinan bahwa bank syariah mungkin harus mengembangkan produk yang sama pada struktur yang sama sekali berbeda untuk mengakomodasi kerangka hukum.

Karena bank syariah tidak dapat memulihkan ganti rugi yang dilikuidasi melalui pengaturan kontrak apa pun dalam kasus gagal bayar dalam pembayaran tepat waktu, mereka harus mengingat opsi hukum yang tersedia dalam situasi seperti itu.

Masalah-masalah kewajiban dan jaminan pihak ketiga juga sangat penting dan harus diingat saat menjalankan bisnis perdagangan dan penyewaan aset.

0 Response to "Sifat Jasa/Bisnis Keuangan Islam"

Post a Comment

Selamat berkomentar

Iklan Atas Artikel

Iklan Tengah Artikel 1

Iklan Tengah Artikel 2

Iklan Bawah Artikel